USD/HUF

Tisztában vagyok vele, hogy a devizák esetében nagyobb tf-ken az impulzusok ritkábbak, a devizapiac inkább egy folyamatosan korrekcióban lévő piac mozgására hasonlít. Ugyanakkor egész eddig nagyon szépen hozta az elképzeléseket egy olyan számozás, ami egy hatalmas impulzust feltételez. Tudom, előbb - utóbb ez a sikerszéria megtörik és visszaáll a mozgás a normális kerékvágásba, de talán addig még egy utolsó impulzus be tud teljesedni.

Egy lehetséges számozás a lehetőségek közül, ami szándékosan arra utazik, hogy a korrekciós mozgások helyett a keresztben egy hatalmas impulzus halad. Vannak benne kérdőjeles helyzetek? Igen, vannak, de talán a szabályokat nem sérti egyik szakasz számozása se. Nincs tapasztalatom (2008-tól eltekintve, de akkor még nem foglalkoztam TA-val), hogy a devizapiacokon milyen minták alakulhatnak ki egy válságban, de egy RUB vagy TRY kereszt azt gondolom, hogy hasonlóságot mutathat, nem csak gazdaságpolitikai háttere, hanem a chart alapján is a forinttal, éppen ezért a további gyengülés nem ördögtől való elképzelés. Nagyon szép belépőt adott 320-nál a kereszt, utána pedig csak a trader management képességein múlt, hogy elhozta-e a pozíciót vagy annak egy részét 6,5R-ig, illetve a további magasabb célok érdekében futtatja-e azt továbbra is, tőkére vetített nyereség 2% risk mellett 13%, mondom ezt azoknak, akik az R-ek értelmezése nehéz. 

Ta alapon kereskedők, DT-ek a tevékenységük mérésére nem a százalékos eredményt használják, hanem a kockázathoz viszonyított eredményt, azaz a risk-reward ratio-t, röviden RR-t. Az elvrendszer szerint tőke értékének 0,5-2% az egy ügyleten fennálló legmagasabb vállalható kockázat. Más hozzáállás a "2 percentage rule"-t használja, azaz a 2%-os kockázati mértéket, jelentése egy egységnyi kockázat, egy R, ezzel a mértékkel egyenlő. R-ben történő mérés alkalmas traderek, setupok teljesítményének összehasonlítására. A kereskedőnek óriási segítséget jelenthet a tevékenységében felmerülő hibák felismerésére és  a hibák kijavítására, a tipikusan rossz várható eredménnyel rendelkező setupok kigyomlálására.

USD/HUF hetes chart:

KV mellől

Hétvégén lement a tréning, remélem mindenki sok hasznos információt kapott, amit a következő időszakban nyereségesen használ.

A részvénypiacokon megerősítést kapott a bull flag elképzelés, az indikátor kép megnyugodott, megtámaszkodott. Elképzelhető egy emelkedés, a Daxnál ez a következő első zónát jelentheti:

Bennem van egy kis kivárás, van egy esemény a charton, ami erre késztet.

Forint: Lassul az emelkedés, a rossz pozícióktól, vagy azok jelentős részétől megszabadultak a privát banki osztályok, a vételi erő erről az oldalról megszűnt. Elgondolásom, hogy 5/4/c-ben vagy a piac, vagy egy nagyobb C jön lefelé, egy B hullámmal ment ki új csúcsra, bár ezt a verziót az eurhuf inkább elveti. Nincs olyan jel, ami miatt a 370-373-as árfolyamcélt elvetném.

Válságkezelés: Nincs új a nap alatt, bank és kereskedelmi adó, vannak emberek, akik nem tudnak átlépni a saját korlátjaikon.

EUR/HUF

Üzenet a múltból, 2014 januári bejegyzésből:

"Válság esetén 300 feletti USD és 400 feletti EUR verziókat mutattak a grafikonok nagy timeframen, lassan ideje lesz újra figyelni a deviza piacokat, mert hatalmas mozgások jöhetnek. FIGYELEM! A fenti árak csak lehetőségek, lehet két-három év mire eléri és jelenleg kisebb tf még nem támasztja alá."

Akkori árfolyamok:

EUR/HUF: 295

USD/HUF: 214

USD/HUF

Következő célár is elérve TP (4) 340.  A TP(5) a 2014-es elemzés célára, a TP(6) 363-365 a bull flag célára lehet. Lassulnia kellene egy kicsit az emelkedésnek, kisebb tf-n 342 lehet a cél.

Ritka jó és tiszta helyzet volt!

KV mellől

EUR/HUF: Semmi jele a jegybanki lépésnek a charton, nem sikerült megfordítani a forint gyengülését, egy átmeneti megtorpanás következett be.
A politika túlhúzta, ahogy előttem sokan elmondták, ez már nem csupán gazdasági, hanem politikai probléma. A koronavírus mögé sunyi módon megbújni igyekvő korlátlan hatalom túl sok volt a piacoknak, ezt csak egyféleképpen lehet értelmezni: korlátlan hatalom, diktatúra.  A piacok ezt nem szeretik, nem is fogják honorálni. Súlyos árat fizethetünk az elmúlt időszak felelőtlen gazdaságpolitikájáért és nem csupán azok, akik elkövették, hanem mindenki. A tőke menekülőre fogta, ez egyértelmű és kiszámítható következmény volt. A török, argentin példára immáron nem lehet azt mondani, hogy fikció, ez a valóság és az exponenciálisan elszálló árfolyamnak egy pánikban nincs felső korlátja. Egy lépés hátra, azonnal vagy a gödör túlságosan mély lesz!

A chartban sok minden benne van a 373-on túl a 400, sőt a 450 lehetősége is. Érzelmektől és haragtól függetlenül a 371-373-as szint elérhetőnek tűnik még mindig, talán utána jön egy kis megnyugvás. Még mindig van vételi erő, marad még shortos, akit nem zártak kényszerből 330-ra, 320-ra játszva. 

USD/HUF: Hasonló a helyzet mint az eur esetében, bár lehet, hogy a megugrás előtt még lesz lefelé egy korrekció 320 környékére. A 2014-ben írt utolsó célár, ami akkor oly hihetetlennek tűnt belátható időn belül el is érhető, a bull flag célára magasabbra is mutat, de maradjunk egyelőre annál első lépésben, azaz 350, bull flag 363-365-re mutat.

Olaj: Célárzónából nagy rally, óriási emelkedés +30%. Akik megkapták a skype-on becsatolt cikket és kommentet világosan látják, így működik a piac. Sokszor nem is kell a chartra nézni, hogy lássuk közeleg a fordulat.

EUR/NOK: tegnap este kitettem az elképzelésemet a blogra.

Arany: Korrekció lehet, jó eséllyel egy B hullám, a mi a legkiszámíthatatlanabb hullám az összes közül. A min. célárát elérte, a maximum pedig a korábbi tető felett található, akár 1857. Naposon most szerintem csak kockázatos belépő van, bármelyik irányba.

Russel: Brutális megnyúlás F685 lehetett egy harmadik hullám (?), közben bearish slingshot. Még nem meggyőző, mert van egy bull flag is, törjön a flag a további déli mozgáshoz. Van a charton egy nagyon erős bull jelzés, ami a flaget támogatja, de nincs még trigger, ami a lokális tető felett érkezne meg, megfelelő mozgás kíséretében. Egy kis érdekesség a setupról (két zárási technika mellett, azaz stop mozgatás egy szint elérését követően nullába):

Indexek: Kivárok, összességében inkább bear vagyok, de egyelőre nem tudok kizárni egy long lehetőséget, ahhoz hogy objektív támogatás is legyen még várni kell. Támogatást jelenthetne, ha az ADP hír utáni low kivételre kerülne.

EUR/USD: naposon kérdőjel, alatta nagyon szépen kereskedhető szakaszok vannak, de most előrejelzéssel nem próbálkoznék, beszorult a senki földjére, mely igen széles és közte pattog (kb 1,06-1,14).

EUR/NOK

Szerintem nincs vége a NOK vesszőfutásának. Az első jelölt zónából lehet egy megpattanás, ami akár a vége is lehet az esésnek, de az ideális zóna egy kicsivel lejjebb van, az lehet a mostani  mozgásnak ez a célja.

USD/HUF

Harmadik célár, elérve:

KV mellől (eurhuf)

Sokat rágódom és érzem magamban a bizonytalanságot. Sokat nem veszítenék és kockáztatnék, ha azt mondanám, hogy eljött az az időszak, amikor bármilyen korábbi célár valóssággá válhat pillanatokon belül. Évek óta mondom, hogy bizony a kedvező külső környezet megváltozásával meg kell majd fizetni az árát az elrontott gazdaságpolitikának, a jegybank csapdahelyzetbe kerül és a végén a széles rétegek fizetik meg az illiberalizmus, populizmus árát, a piac működése és az "old school" szabályrendszere nem változik, csak a róla kialakult képet lehet torzítani, de ha eljön az igazság pillanata, akkor a számla hatalmas lesz.

Nincs támpont, nincs kapaszkodó, nincs ellenállás, a tér a forint előtt, mint az űr, végtelen.

Ha hetesen akarok egy zónát megjelölni, akkor a következő lenne, ahol talán egy kis korrekció megindulására lehet számítani:

Naposon arra utal a szerkezet, hogy lassul az emelkedés, lehet érkezik egy kis megnyugvás, belerajzoltam egy lehetséges mozgást.

Ideális esetben elképzelhető a tető és 347  környéke között egy sávozás. A kérdés, hogy mennyire tekinthető ideálisnak a mostani helyzet. Ha megnyúlik a hullám, átviszi a kijelölt zónát,. akkor a korrekció sem fog ilyen mélyre leérkezni. A korábban jelzett bármelyik célár beteljesülhet: 373, 400 és a probléma, hogy ezek köztes célok, azaz az emelkedés vége, ahogy kezdtem bárhol lehet.

Egy kereskedési rendszerben probléma nélkül lehet kezelni ezeket a szituációkat, mert a jól elhelyezett stop, a 20 filléres spread nem probléma, egy R kockázat elveszik, majd másik traden bejön. 

Azonban, ha cash vásárlással akarjuk a vagyont védeni, akkor nagyon nehéz helyzetben vagyunk, melynek oka egyfelől a komoly költség, ami a váltással jár, illetve az időtényező, mert nagyon gyorsan mozog az árfolyam és a korábbiakhoz képest nagyon nagy utat képes bejárni pillanatok alatt. Van egy olyan faktor, ami pedig engem befolyásol érzelmileg. Nem segít, hogy igazam lett, látom azt, hogy mivel jár a mostani árfolyam,  a gazdaságra és az emberek életére a jövőben, ez súlyosabb, mint a koronavírus járvány következményei. Egyszerűen nem tudom érzelemmentesen kezelni a helyzetet, érintett lettem, ilyen esetekben pedig tudom, hogy nagyon sokat hibázok az elemzések kapcsán.

KV mellől

Olaj: 19,25, ez már a célár zóna.

Indexek: A pa nem támogatja az elsődleges elképzelésem, ami ugyan nem tört, de elképzelhető, hogy nem ez lesz a jelenlegi helyzet megoldása, egy lépés hátra, megerősítés kell bármelyik oldalt is választja.

USD/HUF: Forint gyengülés, bull flag lehetőség. A péntek reggeli elgondolásom:

EUR/HUF: Szépen csöndben, de tegnap ismét ATH-ra futott az árfolyam.

Hétindító

Olaj: Ez még ennyi év után is hihetetlen, egy olajra másfél éve a nyilvánosság előtt is leírt,  20 dollár alatti célár és teljesült! Link

USD/HUF: Van egy bull flag a charton, egy lehetőség, ami számomra sokat jelent. 2014-ben írtam egy elemzést, Elliott és technikai alakzatok segítségével, szerepelt ott egy hihetetlen célár: 350. 6 év távlatában 15 forint tévedés kerekítési különbözet, de mégis sokat jelentene, ha elérné a célárat, visszaigazolást jelentene, hogy az eddig befektetett energia megtérül. Link

EUR/HUF:Könnyű a helyzet, nagy mozgás érkezik. Legalább 10 forint elmozdulás! A nehézség az irányban van. Alakul egy ékszerű alakzat, azonban a pozícióját nehéz megmondani, egy esetleges északi kitörés esetén egy  leading diagonal lehet, egy délre történő lefordulásnál pedig akár egy endig.

Indexek: Bizonytalanság van bennem, ami lehet a tőkeáttételnek és a pozicionáltságnak köszönhető. Arra adom a nagyobb esélyt, hogy új low-t ütnek a piacok, az összes. NQ, Dow, S&P, Bux, Dax stb. A mozgás ugyanakkor elbizonytalanít. Réssel nyitott, várakozás szerint, de a follow through nem úgy érkezett, ahogy azt vártam, ilyenkor a kérdés mindig felmerül bennem, elnézek valamit? Sok találat után már csak matematikailag is nő a tévedés esélye, ezzel is kalkulálok most.

OTP: Új low a gondolatom, egy utolsó menekülés a longból még ebben a hullámfázisban. Célár 8K alatt. Rengeteg számlanyitás történt az elmúlt időszakban. Olcsók a részvények és a pánik nem tart örökké, V alakú válság lesz, gyors visszapattanás. Mondják.... előkerültek a konyhapénzek és egyenesen mennek a piacra, vesznek a háziasszonyok. A felfelé kör majd segít 9780, vagy 9500 lesz a tető? Csak a felső felett törik a bear elképzelés, ami 9000 alá mutat minimum, de az ideális 7700 környéke.

OTT1: Nem tudom eldönteni, hogy valóban bent van-e a low, vagy sem. Ugyanakkor a múlt heti mozgás folytatása esetén nem tudom kizárni. Lehet a magyar piac nyertese ebben a pánikhangulatban ez a kis cég lesz?

Tréning/Coaching 2020 tavasz

A megkereséseknek eleget téve kihírdetem a tavaszi tréninget és az újdonságnak számító coaching programot.

Célárszámítás tréning

A tréning tervezett időpontja (1. és 2. modul):

2020. április 4.  szombat 8-12:30 (csoportos)
2020. április 5.  vasárnap 8-12:30 (csoportos)

+ egyéni konzultációs óra, 2020. április 30- ig lehívható (előzetes egyeztetés alapján)  személyes konzultáció (szintén Skype-on keresztül)

Helye: Internet, Skype kapcsolaton keresztül

A tréning ára (1-2 modul): 80.000 Ft/fő + ÁFA, az ÁFA kulcs 0%.

Tematika (1. és 2. modul):

1) Alapozás (Elliott-i alakzatok és azok belső szerkezete, azonosításuk, lényeges formációk)
2) Hullámok jellegzetességei, a nagyobb "valószínűségek"
3) Technikai segédeszközök és azok alkalmazása (csatornák, Fibonacci, "dobozolás")
4) Háromszögek, ékek sajátosságai (Elliott vs TA, veszélyek és lehetőségek)
5) Technikák használata, célárszámítás (multitimeframe használata)

Az általam a kereskedésben használt módszertannak ez egy része, a célárak, a lehetséges fordulópontok, a trend irányának meghatározására, a veszélyek és a lehetőségek feltárására használható, a tapasztalatok és visszajelzések alapján nagyon jól illeszthető a legtöbb kereskedési rendszerbe, kiegészítve, tökéletesítve azokat. Fontos elmondanom, hogy kereskedési jelzéseket nem foglal magába az anyag.

Érdekes időszakot élünk át, főleg annak lehet ez érdekes, aki képes kívülről szemlélni az eseményeket. 

 Amit a tréningen most a közelmúlt eseményei alapján tételesen meg fogok mutatni :

- Honnan lehetett számolni arra, hogy az olaj réssel fog esni

- Miért írtam tavaly év elején, hogy az olaj ára nagyobb időtávon 20 dollár alá süllyedhet

- Milyen jelek alapján gondoltam, hogy a dax a célzóna elérése után erős esésbe kezd a német index

- Hogyan számoltam ki - közel két éve - nagyobb timeframen az arany árára a jelenlegi célszinteket

- Miért gondoltam, hogy az USA indexek esetében esély van egy nagyon komoly esésre

- Milyen eszközök segítségével számoltam a forint gyengülésre tavaly tavasszal

- Miből gondoltam, hogy a bux akár 10.000 pontos esést is elszenvedhet a tavasszal

- Hogyan állapítom meg a kritikus szinteket, támaszokat, hogyan tettem például ezt a  Richter esetében

A használt eszközrendszer egyszerű, gyakorlással bárki által elsajátítható, megtanulható.

Amennyiben kérdésed van a jól ismert emailcímen (drian875@gmail.com) elérhető vagyok.

Jelentkezés: a drian875@gmail.com emailcímre küldött levéllel, a következő adatok elküldésével:

Név
Cím
Elérhetőség

(szükség esetén a számlázási adatok, amennyiben az nem egyezik meg a fenti adatokkal)

Jelentkezési határidő: 2020. március 30. 20:00


Coaching:

Az átadott tudás és eszközrendszer használata sok-sok gyakorlást igényel. A visszajelzések alapján sokaknak szüksége van további támogatásra, megerősítésre, esetleg az elméleti tudás csiszolására, a hibák javítására,  az elemzések elkészítése során mentori támogatásra. A következő ajánlatot teszem a korábbi és a mostani tréningen részvevők részére:

Kiscsoportos coaching (min 2 fő): 10 találkozó, min. 1,5 óra
Egyéni coaching: 10 találkozó/1 óra

Coaching bevezető ára:

Kiscsoportos coaching: 80.000 forint + Áfa (az Áfa kulcs 0%) / 10 alkalom
Egyéni coaching: 150.000 forint + Áfa (az Áfa kulcs 0%) / 10 alkalom

Az időpontok kitűzése egyéni/csoportos igények szerint.

Fontos! A coaching során sem adok kereskedési ajánlatot, nem fogalmazok meg semmilyen kereskedési ötletet. A résztvevők által vázolt elképzelések szakmai támogatása, értékelése és javítása történik meg, a tanított eszközrendszer használatának finomhangolása és az elméleti tudás folyamatos fejlesztése mellett.

KV mellől

A portfolio topikban írta valaki az elmúlt napok egyikén, nem pontosan idézek, hogy tegnap Trump végtelen pénzt ígért a piacoknak, ma pedig ezt megduplázza. Old school vagyok. Az, amit most a politikusok csinálnak sehová sem vezet, csak nagyobb problémák okozója lesz. Egy egészségügyi probléma megoldása nem az, hogy pénz nyomtatok és öntök a piacokra, hanem hathatós intézkedéseket hozok és cselekszem. Egy vírus nem "fake news", de nem is a  "mikrobiológiai Soros".

A piacoknak egy dolog használna: a szakszerű epidemiológiai intézkedések:

Karantén, szűrés, védőfelszerelés

Pénzt kell adni az egészségügynek, kutatásra, eszközfejlesztésre, megfelelő számú személyzetet kell kiképezni és nyíltan megosztani az információkat, ahogy azt a WHO ajánlja. Van előttünk jó példa és van előttünk rossz példa (Dél Korea vs Irán).

Időben végrehajtott szakszerű cselekvéssel 2-3 hét alatt leküzdhető lett volna a probléma. Ehelyett politikai bullshitek és a pénznyomtatás elindítása történik, szinte világszerte.

A piacok jelenlegi és jövőbeli működésére, most ez a járvány hat a legjobban. Az eufórikus öröm félelemmé csapott át, túllendült az inga. Szerintem elég nagy az esélye annak, hogy nem készült el még egy teljes szerkezet, ezért inkább bearish vagyok, de egy kereskedő egyik legnagyobb erénye, ha pillanatok alatt tud nézőpontot váltani és nem engedi elköteleződni magát érzelmileg egyik irányba sem.

USD/HUF: Long gondolatom van (m15 ed lehetőség, egyébként egy kész flat korrekció).

EUR/HUF: Egyenlőre kérdőjel, északra várom, de lehet lesz egy lefelé kör előtte, ehhez az első 350 alá szúrástól való felfelé mozgás esetén ki akarom zárni az ED lehetőségét.

OTT1: "Ez utóbbi esetben a célárzóna lényegesen lejjebb található. Alternatív esetben készen van az esés, de megmondom őszintén nem tudok olyan okot, ami miatt most ezt fenntartások nélkül elfogadnám." Meglátjuk, tegnap erős hír érkezett, a tavalyi árbevétel duplája egy szerződésből, aminél a vevő a Kormányzat, a fizetés meg előre történik. Funda hír, nem szeretem, de az alt verzió lehetőségét már annyira nem szorítanám háttérbe.

EUR/USD: feljött az extrém célzónáig a piac, akár kész lehet a felfelé kör. Alt verzió (B ment le, C jön fel, célárzóna a legfelső jelölés):

Indexek: SP, NQ, DAX, nem lepne meg egy esés, ha korrekció tartott felfelé, akkor az elkészülhetett.

KV mellől

EUR/HUF, USD/HUF: Bull flag alakulhat. Elliottilag reális lehetőség. A célár vonatkozásában nem tudom szabad-e a flag célárával számolni, mert messzire mutat. Dollár 366, EUR 372.

Dax: Van 5 hullámunk északnak, egy erős lefelé jövetel után egy flat korrekció. Amit nagyon figyelek egy 9700 fölé való korrekció után erőteljes mozgás indul-e délnek, mert van egy Bearish Slingshot esély naposon. ha időben, térben elhúzódó oldalazás lesz, akkor újra kell értékelni az elképzelést.

OTP: Az esti elemzéshez képes új gondolatom nincs.

USA: Sp-ben nálam nincs meg a slingshot lehetőség. NQ-ban megvan. 

Olaj: Nagyon gyenge, céláramat nem érte el, miközben a bearish slingshot lehetőség itt is fennáll.

USD/JPY:  Árpi tegnap jelezte, hogy egy ending diagonalt vél felfedezni az USD/JPY chartján (H1). Szép munka, jó észrevétel!

OTP - 4H

A számozás vonatkozásában a kérdőjel az ábrán látható. A február 10-e előtti szakasszal most nem foglalkozom. A kérdés az, hogy elkészült-e lefelé egy impulzus vagy sem, mert ez alapján más és más várakozást lehet megfogalmazni.

A kék verzió szerint elkészült egy impulzus a 8200 körüli low-val, az impulzus pedig a februári tetőről indult. 

A piros verzió szerint egy trendszinttel kisebb impulzus készült el, aminek a kiindulási pontja a március eleji tető.

A piros verzió szerint elérte a piac az ideális korrekciós szintet, melyből délre fordult. Ami támogatja ezt a verziót, egyfelől az, hogy az egyszerű bullish divergencia mélyen helyezkedik el, ami a statisztikák szerint nem fordulós jelzés (nem megy jelentősen messzire, hanem csak korrekciót hoz, ami után újból délnek veszi az irányt a piac). 

Ezzel szemben kialakult egy bearish slinghot, fordulós jelzéssel. Bár nem szeretem a trend előrehaladott állapotában kialakuló slingshotokat, mert a működésképesek és konzisztensek is, a várható értékük alacsony, gyorsan fordulnak és nagyon hamar a belépő szint alatt lehet csak kiszállni a pozícióból.

A felfelé kör lehetne ebben az esetben egy A hullám, de akkor számomra a right look már nem lenne teljes, mert arányaiban a 4. hullám túl széles lenne. Az MACD nem, a histogramja azonban divergál, egy északi mozgás be is következett, a min. elvárás teljesült.

A kék verzió szerint a piac ideális korrekciós szintje magasabban helyezkedik el, annál a szintnél, amit jelenleg elért a piac. Erről szól a korábban feltett verzió, amit szeretnék kizárni. 

Nem zárható ki, egyik verzióban sem a magasabb korrekciós szint, csak nem tipikus.

Segítséget jelenthet, ha tf-t váltunk, 4H tf esetében a 12H órás tf-re váltás a legcélszerűbb. Ezen a tf-n a right look alapján  előnyben részesítem azt a verziót, amelyik szerint az impulzus harmadik hulláma készült csak el.

A chartok és indikátorok számomra azt jelzik, hogy újabb mélypont, vagy mély korrekció várható, statisztikailag ilyen esetekben az éri meg, ha ilyenkor még nem köteleződünk el a long irányba, a long setupokat gyorsan zárjuk.

Természetesen nem zárom ki, hogy tévedek. Ez a piacon bármikor benne van a pakkliban, ugyanakkor statisztikailag az a jobb esély, ha lefelé gondolkodom.

A trendközéppontos méréssel a 12H charton a következő célzóna jelölhető ki, függetlenül a korrekció magasságától:

Mire jó Elliott és mire használható? Önmagában kereskedésre nem, de megmutatja a veszélyeket, lehetőségeket és a célárak meghatározásában segíti a kereskedőt. A kereskedő partnere a sikerben, azonban önmagában kereskedésre nem használható, szükség van hozzá kereskedési jelzésekre, objektív kereskedési jelzésekre, illetve a legfontosabbra: trade managementre!

OTP

Délután tettem ki egy chartot, amit szeretnék, ha megcáfolna a piac.

Cáfolat nem érkezett, a jelenlegi állapot:

Az elsődleges elképzelés, ami azzal a feltételezéssel él, hogy ez egy flat korrekció volt és a piac, vagy a korrekció A hulláma volt flat. Amennyiben új információ érkezik, ami ezzel ellentétes, akkor újra kell vizsgálni az elképzelést, melyre az elsődleges veszélyt a fenti mozgás, vagy annak valamely alternatívája jelenti.

KV mellől

Megérkezett a megnyugvás, itt van a korrekció. Az USA-ban hatalmas száguldás volt tegnap, sikerült az ideális célárakat elérhető közelségbe hozni. Ugyanez igaz a Dax-ra is. A feltételezésem, hogy korrekció fut, ebben az esetben az örömnek hamarosan vége szakad.  Technikai oldalról nincsenek kétségek, de mindig jönnek ilyenkor a kérdések, hogy mi fogja ezt okozni, mi a kiváltó ok?

Számomra teljesen mindegy, nem tudom, de nem is ez a lényeg! A gazdasági újságírás úgy működik, hogy ha van egy hirtelen nagyobb mozgás a charton, akkor keresnek hozzá egy hírt. A nagyobb mozgások esetében valóban van komolyabb fundamentális ok is, ugyanakkor számtalanszor előfordul, hogy a charton már sokkal korábban megjelenik egy heves mozgásra utaló alakzat, ahogy volt ez a DAX, az S&P vagy akár az olaj esetében is!

Mi fogja kiváltani a következő lefelé kört? Előnyös helyzetben vagyunk, mert olyan hírek is érkezhetnek, amire lélekben nincsenek az emberek felkészülve és újból visszatérhet a félelem a piacokra egy eladási hullámmal karöltve.

Holnap heti munkanélküliségi adat, az elmúlt időszakban ez így alakult (Forrás: www.fxstreet.com):

Az elemzői konszenzus 1 millió új munkanélküli a héten, de neves elemzőházaktól érkező becslések 3-4 millió új munkanélkülivel is számolnak. A csatolt chartot elnézve, nekem egy ending diagonálos de ja vu érzésem van, ami arra utal, hogy ez az adat most akár meglepetést is okozhat, az alulbecsléssel.

A másik tényező, hogy az USA-ban bár jelentős számú megbetegedés van véleményem szerint a robbanás még csak most fog bekövetkezni, a jövő hét elejére nemcsak Olaszországot, hanem Kínát is lehagyhatják, New York pedig különösen magas számokat fog produkálni.

De visszatérve a technikai analízis világába, úgy látom, hogy elérkezett az idő a shortok kereséséhez ismételten a részvény és index piacokon.

Richter esetében 5950-6050-es zóna egy reális szint lehet, ha ma még feljebb akar menni.

A Bux esetében nem változtatok az elképzelésen, továbbra is reális és talán a felső zóna lesz a felfelé menetel célzónája. A mozgás szrkezete miatt nem zárom ki, hogy előtte lesz egy 500-700 pontos lefelé korrekció.

Aktuálisan most így néz ki  a chart:

OTP esetében a technikai szintek:9600; 10.000

Forint keresztek: Állhat a flat, exp. flat verzió, ebben az esetben most egy B hullám tart felfelé. Nagyon gyakran a céláramat nem a 3. hullám vége, hanem egy exp flat B hulláma éri el, azaz itt nem csodálkoznék egy felszúrásra 359-363-as szint közé, majd onnan egy 344-345 környéki BT-re. DE! Gyors a piac, lehet a korrekció már kész!

Dax: 9800-10270, inkább a zóna felső része lenne az ideális.

Arany: Várakozás szerint magasra futott az árfolyam, a következő időszak mozgása fogja eldönteni, hogy melyik szerkezet mellett dönt a piac (én a korrekció pártján állok).

Bét (kispapírok)

Tettem fel  korábban pár Béten forgalmazott "kispapírról" elemzést. Nehéz ezeket a termékeket megfelelően elemezni, mert az elemzéshez szükséges feltételrendszernek csak korlátoztottan felelnek meg. Íme a várakozás és eredmény:

Futuraqua:

2020 március 13, havi chart:

Aktuális:

ESTmédia:

2020 március 13, heti chart:

Actuális:

4IG:

2020 március 7., 3D chart

Aktuális:
 

OTT1:

Megnyúlt a lefelé tartó hullám, vagy  a harmadik ötödik alhulláma. Ez utóbbi esetben a célárzóna lényegesen lejjebb található. Alternatív esetben készen van az esés, de megmondom őszintén nem tudok olyan okot, ami miatt most ezt fenntartások nélkül elfogadnám.

 Aktuális:

 

A korábbi elemzés március 7-én a mostani szinteknél jelentősen magasabban határozta meg a célzónát, a piac a zónát elérte, majd túl is szaladt rajta. 

Összességében elmondható, hogy elérték a jelzett célzónákat a papírok, egy esetben megakadás nélkül túl is száguldott rajta az OTT1. Elképzelhetőnek tartom, hogy kisebb korrekció alakul ki ezeken a szinteken.

A bika csapda, a medve csapda

A tréninganyagból vettem ki egy diát, mely segíthet megérteni a piacok mostani viselkedését, helyzetét.

Egy exp flat korrekciót mutat az ábra, bull piacon, azaz a mostani piaci mozgásokkal ellentétes irányba mozgó, erős trend esetén egy olyan korrekciót, mely a trend irányba kereskedők egy részét csapdába csalja, az ellenállás áttörésével vételi jelet ad, majd a piac lefordul egy következő korrekciós szakaszra és csak annak végeztével indul el újra a magasabb trend irányába.

Medve csapda, azaz a mostani szituáció esetén (a rajt ellentétes  a helyzet, hogy egy erős esés után meginduló korrekció három hulláma után, három hullámban új low-ra fut a piac, azaz a korábbi támasz alá esik, ahol a piaci szereplők a visszatérő trend irányába újabb is újabb pozíciókat nyitnak a támasz elesésével. A várakozásokkal ellentétben azonban a piac gyorsan megfordul és a trenddel szemben végrehajt még egy korrekciós hullámot, ahol a trend irányába beszorult kereskedők hirtelen óriási vételi erőt produkálnak. Ez a vételi erő azonban "follow through" nélkül marad, nem csatlakoznak a piaci szereplők, legalábbis többségük, így a vételi oldal elakadásával ismét a medvék kerülnek túlsúlyba és újabb erős eladási hullám indul, mely az eltéved bikákat is levágja.

A mostani helyzetben reális lehetősége van egy ilyen korrekciós formának, vagy ennek egy válfajára, amikor nem üt új aljat a piac, nem alakul ki medvecsapda, ugyanakkor a támasz csak egy rövid ideig tart és a következő lefelé hullámban erejét veszti.

Összefoglalva: Egy erős lefelé irányú mozgás után meg kell várni, amíg a piac lelassul és megerősített fordulós jelet ad, mert erős esés után a felfelé menő mozgások többsége behal, egy újabb és nagyobb lefelé kör érkezésére lehet számítani. A felfelé kört a longban ragadt, a shortról lemaradt, vagy korábban a támasz miatt pozíciót záró kereskedők újbóli  eladásra használják fel.

Bux

Kritikus szint a piros mozgást illetően (a mostani felkör esetén) jelölve a charton. Amennyiben felfelé egy A hullám halad és ezekről a szintekről fordul (kék zóna), akkor a lefelé tartó mozgások esetében a célszintek, bár lehetséges, nem elsődlegesek. B hullám esetében egy széles zóna mutatná a lehetséges célárakat (26.800-30.000),  a belső szerkezet nélkül nem lehet pontosabbat meghatározni, ez pedig túlságosan széles, azaz nem ezen a tf-n kell megfogni a piacot vagy folyamatában aktív managementet kell folytatni és az újabb gyertyák ismertében pontosítani a célárzónát.

Európai indexek

Dax:

A támasz egyelőre fogta az esést. Havi tf-ről lévén szó és havi támaszról, a felpattanás, vagy egy próbálkozás a zónánál mindenképpen várható esemény. Kisebb tf-n azt gondolom, hogy a felpattanás után érkezik egy újabb leverés, zónába hatolás, majd ismét egy északi kör.

Olasz index:

Célzónából északi kísérlet, szintén nagyobb tf és azt gondolom vissza fogunk még menni.

Francia index:

Eddig a köztes támasz zónát nem rajzoltam be, most megtettem. Alászúrt, majd visszahúzták. Itt is megvan az összhang a többi piaccal.

Angol index:

Itt is, ahogy a francia indexnél is, túlfutott az első támasz/célzónán a piac, majd visszahúzták.

Nagyobb tf-k futnak. Nagy a lendület, nehéz  a fordulat. Ahogy az OTP-nél is, vagy itt az Európai indexeknél is, egy-egy túlhúzásra számolni lehet, kell. Kell egy kis bull, mert valaminek meg kell alapoznia a további esést. Azt gondolom a chartok alapján, hogy még egy leverés egy nagyobb korrekció előtt szükséges. Egyelőre várakozás szerint a piacok, megérkezett a megnyugvás, ami az előrejelzésekben szerepelt.