Heti kitekintő - Dax, SP, NQ, DJI

Technikai oldalon fontos szintekhez érnek a legnagyobb indexek. Az SP 500 továbbra is a kritikus szint előtt tanyázik talán a héten eldől, nálam addig is lefelé van a nagyobb esély. A kérdőjel jelenleg a Nasdaq, mert olyan szinteken áll, ami a számozást már érinti, nehezíti. Ha a jelölt kritikus szinteket átviszi a piac, akkor a long esély nő jelentősen.

SP500 napos chart:

NQ napos chart:

DJI napos chart:

DAX napos chart:

EUR/USD - Akkor és Most

Megjöttünk.

Dax - H1

Csak egy gondolat a gyertyák alapján:

Igen, bear BIAS az indexek esetében, meglátjuk jól érzem -e.

Olaj - (Lcruide cfd)

Elérte a várt célárzónát a piac, majd fordult és lassan a célár közelébe jut (a számozás kérdésében is döntést hozzott). Jelenleg egy erős ellenállási zóna előtt a piac, így egy kisebb lefelé forduláson, korrekción nem lepődnék meg. A felfelé mozgás belső szerkezete mutatja majd meg, hogy egy éles korrekció, vagy egy oldalazó korrekció fut északnak, arra figyelek, hogy impulzus, vagy három hullámos, azaz korrekciós szerkezet-e a mozgás, most az elsőre adnék nagyobb esélyt. 

LcrudeFeb19 napos chart:

Korábbi elemzés napos vonatkozású része:

LCrudeFeb19 napos chart:

Nagyobb tf-n számolt célár 41-42-re mutatott, az elért 42,5 a minimum árnak meg is felelhet, ezért nem tudom kizárni azt, hogy esetleg készen van egy impulzus lefelé ebben az illikvid időszakban, ugyanakkor egy lassulás jobban mutatna.

Ha kész a lefelé kör, akkor igen jó esélyét látom annak, hogy a letört csatorna visszatesztjével próbálkozzon a piac, így a lehetséges célárat is valahová oda tenném (elsődleges gondolat, amíg a piac mást nem mond), azaz vagy a 60 környéki terület, vagy erős lefelé tartó trend esetén (ez inkább csak utólag fogjuk megtudni) az 55 környékén meglévő ellenállásban gondolkodnék.

S&P - H1

A felfelé körnek a hatalmas emelkedések mellett is igencsak korrekciós jellege van. Hamarosan egy nagyon fontos zónához ér, amiről ha lefordul, akkor új low-nak is nagy valószínűséget ad, érdemes figyelni.

S&P 500 H1 chart:

EUR/USD - más megközelítés 2.

Elliott hullámok egy nagyon jó elemző rendszer, de önmagában nem kereskedési szisztéma. Nem találkoztam még tisztán Elliott hullámok alapján tradelő sikeres kereskedővel, de olyanról már olvastam, aki Elliottot is használva, beépítve a rendszerébe lett  sikeres (pl.: Richard 'Dick' Diamond, Birger Schäfermeier). A hullámelmélet sok szubjektív elemet tartalmaz, így óhatatlanul érzelmeket hatják át az elemzést, még ha jól is ismeri a rendszert a több lehetőség közül sokszor nem a valóban bekövetkezőt választja, főleg, ha jól akar számozni és csak arra koncentrál, majd minden egyes váratlan mozgás után felülbírálja az elképzelését, "újraszámoz".

A megoldás egyszerű. Minden hullám esetén van olyan indikátorkép, ami megerősítőleg hat az elképzelésre. Ezek már objektív elemek lehetnek, a feladat megtalálni az egyes hullámokra jellemző jegyeket és megvizsgálni, hogy matematikailag, statisztikailag támogatják -e a kereskedőt a pozitív oldalra kerülésben. Nyilvánvalóan az esetek nem 100%-ban működik az indikátorkép, lesz amikor fals jelzést ad, amennyiben ez mérhető, akkor a kockázat kezelhető, tervezhető.

Akik voltak a tréningen látták, hogy milyen mennyiségű statisztikai adatok gyűjtök a piacról, egy-egy setup kapcsán. Fő elvem, hogy a setup megfogalmazása egyértelmű legyen, minden időpillanatban 1-3 másodperc alatt el tudjam valamiről dönteni, hogy megfelel-e a leírásnak vagy nem, ezek mellett több szűrőfeltételt is használok, stopnál és zárásnál is tisztán objektív feltételeket figyelek. Ennek legfőbb oka, hogy teljesen matematikai alapra tudjam hozni a kereskedést, kizárjam a piacról alkotott elképzeléseimet (érzelmek) és tisztán a makacs tényekre hagyatkozzam. Szerintem páran, de főleg Kisbandi órákat tudna arról beszélni, hogy milyen mélységekbe mentem bele, elismerem néha extrém dolgokat is belevettem a rendszerbe pusztán azért, hogy statisztikailag megerősítsek, vagy megcáfoljak egy-egy elképzelést, állítást, hitet, tanult szabályt. Ezek alapján matematikai adataim vannak arra vonatkozóan, hogy egyes setupok milyen megbízhatósággal teljesítenek, különböző feltételek mellett. Vizsgáltam például a napokat, és az órákat is, hogy milyen időpontban éri meg adott piacon a gép előtt lenni. Érdekesség például, hogy a szűrőfeltételek megváltoztatása mindkét időpont vonatkozásban mekkora hatással vannak az eredményre (nap és óra). Megnéztem a setupok működését a különböző hírek esetében (FXStreet calendar minősítése szerint 1-2-3). További meglepő tény, hogy egyes setupok esetében negatívan, míg mások esetében pozitív hatást gyakorolt az eredményre, a találati arányra egy komolyabb hír bejelentése, függetlenül annak tartalmától. Mindezt több, de főleg kis tf-n vizsgáltam, vizsgálom.

Az előző bejegyzésben mutattam, hogy mennyire állatorvosi ló az EUR/USD H4 chartja az elmúlt pár hétben. Keveset beszélek, írok az objektív tényezőkről és a setupokról. Tudom nagyon sokan ledarálták magukat és a számlájukat is ebben a hatalmas oldalazásban és régi önmagamra emlékezve, én is hasonló cipőben járnék, mert a sáv az DARÁL. 

A statisztikázás közben érdekes feladattal találtam szemben magam. Amennyiben a szűrő feltételeket szigorítom a találati arányom nő, a setupok száma nyilvánvalóan csökken, de a megkeresett R-ek számában is hatalmas volatilitás volt tapasztalható. Optimalizálni kell a feltételeket, amihez még több adatra volt szükségem (a csúcson kb 60+ elemszámot vizsgáltam, pl.: RSI érték, zóna, gyertyaszám).

A hosszú - de talán elgondolkoztató bevezető után - a lényeg. Írtam az előző bejegyzésben a létező verziók jelentős számáról, arról, hogy a második hullámig milyen lehetőségek vannak, látható, hogy  a számozásra koncentrálva eleve vesztes helyzetbe lavirozzuk magunkat. Bár nem a kereskedési tf-m, de megnézte, H4-n és H1-n a jelenleg használt rendszerem milyen eredményre vezetett volna, egy ilyen szituációba, ahol Elliott alapján van egy kontextusom, de csak megfelelő jelre lépek a piacra, nyitok, illetve zárok pozíciót. Az elvi síkon megvalósított - ideális - rendszer szerint a vizsgált időszakban 10 belépőt adott volna a két idősík, melyből 3 stoppal, jelen esetben teljes risk kivételével fejeződött volna be. A három stopnál zárt ügylet (nem sikertelen a számosság miatt ez a rendszer része!) mellett 7-et a célárnál zártam volna, mely profitot eredményezett. Mindez, gondolom a sáv miatt, +4,86 R eredményt hozott volna összességében, miközben a találati arány kereken 70%-os értéket vett volna fel.

Az eredményt mindenki összevetheti a saját eredményeivel. A saját megítélésem szerint egy sávban egy ilyen eredmény elfogadható.

Azt gondolom, hogy a számban, a pozitív eredményben a lényeg benne van. Egy igen nehéz piaci szituációban is képes az objektív tényező a vesztes oldalról a pozitív irányba terelni, kivenni az Elliott-i rendszer gyengeségét (pl.: több verzió, folyamatos újraszámozás kényszere, az érzelmi spirálba való belekavarodás). Joggal adódhat a kérdés, hogy mire használom, akkor mégis Elliottot? Számomra a legnagyobb segítséget a célárazásban, illetve a lehetséges veszélyek (ezek egyben lehetőségek is) feltárásában, felismerésében és a piaci fordulatok meghatározására használom, arra, hogy hol keresek belépési jelet. Sokszor nem is számozok, csak szétbontok, trendmozgató alakzat vagy  korrekció, főleg az utóbbinál nem a pontos számozásra, hanem a fordulópontok zónáira koncentrálok.

Nem kérdezte még senki, de a kereszt elemzésénél emelkedést várok, írok, akkor fentiek és a korábbi bejegyzés alapján miért nincs bennem valamiféle belső feszültség, hisz mást állítok, mint amit a elemzésben várok? Ennek az az oka, hogy egyszerre több tf-t is nézek. Hetes/napos síkon figyelve a piacot az elképzelésem, hogy minimum egy C hullám halad felfelé, melynek célára min. 1,18 környékén lehet ideális esetben. Természetesen itt is van lehetőség más alternatívára, de az objektív rendszer jelzett. Ahogy december 5-én írtam egy megjegyzésben volt long jelem. Sem a stop, sem a célárat nem érte el ezidáig a piac. A setup találati aránya 70% körüli szinten van, azaz jó esélyem van arra, hogy valóban elérje a két célár valamelyikét.

Ha ismerem Elliottot, van egy jó és bizonyítottan konzisztens kereskedési rendszer, akkor mivel kell még foglalkozni? Ha lesz, nagyon sok időm, leírom bővebben, addig is: mentális felkészültség, a psziché, mert ott dől el minden és ezt nagyon tudom, tapasztalatból, tényleg ez a kulcs, a többi csak kisujj gyakorlat.

SP500 - elképzelés rövidben (m15)

EUR/USD - más megközelítés

November 12-ei low óta egy széles sávban mozog a piac. Elliott egy nagyon jó, a piaci mozgást leíró rendszert fedezett fel, ugyanakkor többször hangsúlyoztuk itt a blogon is, hogy önmagában nem kereskedési rendszer. A hullámelmélet bizony rendelkezik az erősségek mellett gyengeségekkel is, melyek nem teszik lehetővé, hogy önmagában konzisztens rendszerként működjön, más technikák bevonása nélkül. Ennek nagyon jó példája az EUR/USD elmúlt két havi mozgása.

A legnagyobb nehézség sokszor a stilizált ábrák megfeleltetése a valós piaci körülményeknek. November 12-ei low valaminek a végét jelentette, amire jó eséllyel számítani lehetett. A következő hetekben pedig nagyon sokan ledarálták magukat a keresztet kereskedve, sokan közülük kifejezetten csak a hullámokra koncentráltak. 

Az első problémát mindjárt az első - a charton szürke zónával jelölt - emelkedés okozta. Sokan impulzusnak számozták, azaz trendmozgató alakzatnak.  Elemzéseimnél sokszor megerősítésként a belső szerkezetekre hagyatkozom (alacsonyabb tf-n szemlélve a mozgást), ebben az esetben azonban a mai napig nem tudom eldönteni, hogy valójában az egy impulzus, vagy pedig egy korrekciós szerkezet (Zigzag), sőt sokkal nagyobb esélyét látom annak, hogy ott egy hármas szerkezetű hullám ment északnak. 

A végétől déli irányba haladó hullám azonosítása szintén nehézségekbe ütközik. Jó eséllyel egy ZZ mehetett délnek, tekintettel arra, hogy Elliott-i értelemben vett ék/diagonál teljes mértékben nem alakulhatott ott ki, ezért bár a charton annak látszik,  az valójában nem ék.  Ha a piac által eddig megtett mozgást akarnánk számozni, akkor igen nagy vitákba keveredhetnék saját, illetve elemzőtársaikkal szemben, mert véleményem szerint jelenleg nem rendelkezünk kellő információval az alakzattal kapcsolatban. Javaslok egy másik megközelítést! Bármi halad délnek, azt fogadjuk el egy korrekciós alakzatnak, teljesen mindegy kereskedői oldalról, hogy az ZZ, dupla kombináció, ék vagy mi volt, csupán egy korrekciós szerkezet az ideális korrekciós szintig. Ezzel az elgondolással átvágtunk egy csomót, a figyelmünket nem tereljük el a lényegről, azaz a várható irányról. A várható irány észak, a mértéke azonban az alakzatok függvényében változhat, menet közben a gyertyák újabb és újabb információt fognak nyújtani, folyamatosan újra kell tervezni.

Ha van egy olyan szerkezetünk, amit az Q-3 -as szerkezettel tudok leírni, ahol Q az első emelkedő szakasz, akkor a következő lehetőségeink vannak, amennyiben azonos trendszintűnek tekintem a két hullámot:

Q - impulzus (lehetőség: 5-3-5)

Amennyiben az első szakasz impulzus, akkor a korrekciós déli mozgás után egy trendmozgató alakzatra  kell számítanunk, ami a teljes alakzatot figyelembe véve, vagy egy másik impulzus (i) vagy egy diagonál (ii).

Impulzus esetén legnagyobb eséllyel legalább akkora mértékű északi iránnyal számolhatunk, mint ami Q mérete volt, nagyobb tf fordulat esetében pedig sokkal nagyobbal. 

Diagonál esetében esély van arra, hogy Q méretével nagyjából megegyező alakzat jöjjön létre, de sok esetben ez inkább korlátozott azaz F78, F61-es nagyságban feleltethető meg (Q tetejének a kivételére jó eséllyel számíthatunk).

Q - Három hullámos szerkezet volt (lehetőségek: 3-3-3-3-3, 3-3-5)

Amennyiben Q korrekciós szerkezet volt, akkor egy 3-3-as szerkezet után vagy egy trendmozgató alakzat jön, ami kiveszi Q tetejét (iii - regular flat), vagy egy hármas szerkezet, ami háromszög (iv) vagy pedig egy diagonal (v), poziciója miatt csak Leading diagonal lehet.

Amennyiben nem azonos trendszintűek a hullámok, akkor a következő lehetőséggel számolhattunk:

Ebben az esetben a Q, azaz az 1. szakasz impulzus és egy flat (vi) vagy háromszög (vii)  alakul (kifejezetten csak B pozícióban lehet). Flat esetében is a háromszög esetében is 3 hullám következik északi irányba.

Látható, hogy legalább 7 különböző verzió lehetséges (nagyon extrém esetben egy-kettőt még fel tudnék sorolni) és a traderek, akik a számozásra koncentrálnak biztosan el fognak valamelyik irányába köteleződni, sokak feltételezhetően, mivel a nagy fordulatot akarják elkapni, valamelyik gyors bull verzió mellett teszik le a voksot (Megjegyzés: nagyobb tf alapján tényleg nagyobb esélye van egy észak mozgásnak, szerintem, de az alakzat vonatkozásában kérdőjelek adódhatnak, lehet egy nagy ED, egy impulzus, melyek első hullám akár Leading Diagonal is lehet, vagy egy széles bázist építő 1-2-1-2 szerkezet). A sok variáns miatt egy ilyen esetben egy dolog szinte biztos, az Elliott hullámelmélet alapján elemzést (számozást) készítők többsége kénytelen lesz újraszámozni az elképzelését, várakozásai nem lesznek helytállóak, ugyanakkor ha a lehetséges célárzónák kijelölésére koncentrálnának, akkor a találati esélyük 1:7-ről,  50% fölé nőne.

De nézzük mivel lehet számolni a különböző kimenetek esetében:

A fenti példa jól mutatja, hogy pusztán Elliott alapján nem lehet kereskedni, DE segítséget nyújt a lehetséges kimenetelek tekintetében. A második szakasz után a következő célárakkal lehet számolni a legnagyobb eséllyel a különböző verzió alapján:

(i)   Q-val jelölt mozgás min. F100 körül értéke (akár F161 vagy magasabb is, ha fordulat van)

(ii)  Q-val jelölt mozgás min. F78 (nagy eséllyel a tető kivétele, ezért F78 vagy F100)

(iii) Q-val jelölt mozgás min. F78 (nagy eséllyel a tető kivétele, F100 vagy F161)

(iv)  Q-val jelölt mozgás min. F61

(v)   Q-val jelölt tető meghaladása az alakzat végéig, mély retrace-k mellett

(vi)  P-vel jelölt szakasz min. F78

(vii) P-vel jelölt  szakasz min. F61

Q szakaszra húzott fibo kékkel, a P szakaszra pirossal látható.

A számozásra koncentrálva az lenne a feladatunk, hogy a fenti lehetőségek közül sikeresen kiválasszuk azt, amelyiket a piac követni fogja, a nagy pénz és találat reményében valószínűleg a nagyobb kép alapján a nagy felfelé mozgás mellé letéve a voksot (i), ami akár 1,18 környékére is felviheti az árfolyamot. A mélyebb mozgások láttán a kifejezetten csak a hullámok alapján kereskedő trader nagy valószínűséggel mínuszban zárja a pozícióját (félelem a tévedés miatt), majd újranyitja (félelem a lemaradás miatt), amit feltételezhetően újabb zárás követ. 

Mint az látható a bizonytalanságból fakadóan rengeteg verzió felállítható, de ha nem a számozásra koncentrálunk, akkor megfelelő setup rendszer mellett P végpontjában long jelet keresünk és F61, F78, F100 környékén kilépési jelzésekre figyelünk, vagy megerősítést keresünk a további észak irány mellett (nagy tf fordulat feltételezése), azt hogy mikor melyik a magasabb tf alapján, illetve a setup mellé lefektetett, statisztikázott célárazás, illetve pozíció management elvek mellett döntjük, dönthetjük el, aminél a szubjektív oldalt teljes egészében objektív tényezőkkel helyettesíthetjük.

Ha ránézünk a chartra itt bármelyik profitos lett volna (a nagy menet még függőben van, nem lehet elvetni), az induló stopot nem szedte volna ki a piac, ugyanakkor a többség mentális egészségét, pszichéjét igencsak megviselhette az elmúlt másfél hónap.

Látható, mennyire változatos szituációk, lehetőségek előtt volt a piac és nagyon sok esetben - ha nem is ilyen mennyiségben - mindig hasonló döntések előtt lehetünk.

A szubjektív tényezőket a sikeres kereskedéshez ki kell zárni, ezt pedig csak úgy lehet megtenni, ha a kontextus mellé (Elliott alapján feltételezett kép) objektív, statisztikázható bástyákat építünk, amit mérni és nyomonkövetni tudunk. Lehet ez egy MACD, vagy mozgó kereszt, egy momentumkonfiguráció, vagy egy egyszerű gyertya jelzés, mert ebben az esetben a fenti verziók között nem kell választani, a stop a kalkulált rendszereleme lesz a kereskedésünknek, annak az elengedhetetlen része, azonban rendelkezik egy olyan tulajdonsággal, ami a legfontosabb: nagy trade szám esetén kalkulálható, mérhető, tervezhető.

Az egész fent bemutatott számozási lehetőséghalmazt minden egyes fordulópontnál elő kellene venni és újra gondolni, ettől most eltekintek, hisz a cél megvolt, érhető, hogy miért kevés önmagában a számozás, érdemes fókuszt váltani, majd pedig a kereskedési jelzésekre, objektív tényezőkre kell koncentrálni.  Izgalmas a jövőre utaló mozzanatok megvizsgálása.

A nagyobb tf alapján két fő gondolatom van, az egyik szerint minimálisan egy C hullám fog északi irányba haladni, a másik szerint egy erős 3/3 lefelé (van még egy lehetőség, de egyelőre nem figyelek rá). Zavar, hogy két irányt is belelátok? Nem, nagyon jó, hogy ne érjen meglepetés a piaci mozgások tekintetében.

Az egyszerűbb a déli irány. Amit láttunk az elmúlt két hónapban az egy ABC korrekció volt, ahol C egy Ending Diagonal, melyből elindult a fordulat egy éles eséssel. 

A másik verzió, hogy a felfelé haladó C hullám 1-2-1-2 hullámát láttuk, vagy az egész C egy Ending Diagonál lesz. Ezekben az esetekben várhatóan 1,18 környéke min. reális elvárásként fogalmazhatjuk meg. Az első esetben egy nagyon gyors mozgás következhet, a másodikban a mostanihoz hasonló, de sokkal volátilisebb felfelé irányuló mozgás, mély retrace szintekkel.

Jelen helyzetben, véleményem szerint érdemes a kritikus szintekre koncentrálni, melyek elég jó eséllyel mutatják az egyes verziók melletti nagyobb esélyt, a pa megerősítést. A jelölt szintek felett/alatt keresnék long, illetve short jeleket kisebb tf-n, addig napos tf-n igazából "mocsár", egy sáv van. Ha valakinek van sávkitörést mutató indikátorjelzése, akkor azt elő kell most venni és figyelni rá! (Bandi G-setup?! - D1 bear esélyre görbül, besült long után).

Főbb gondolatok:

- Elliott nagyon jó, de önmagában kevés, ismerni kell a rendszer előnyeit, hátrányait

- Nem a helyes számozásra kell koncentrálni, hanem a szintekre, irányokra, célzónákra, azokra a dolgokra, melyek a cél elérését támogatják (nem a számozás a cél, hanem a profit)

- Egymással ellentétes elképzelések is reálisak lehetnek, sokszor ezt nehéz elfogadni

- Nem mindig van ilyen sok verzió (ez egy állatorvosi ló volt), de előfordulhat, számolni  kell vele, mert időről időre előkerülnek

- Objektív setupokat kell keresni, ami mérhető, ahol a kockázat kezelhető, számszerűsíthető

S&P

Gyorsan mozognak az indexek, hol eladási, hol vételi csúcsok dőlnek meg (Panic!?). Rohan a tömeg, hol az egyik, hol a másik irányba, mint egy csapat zebra, amikor megtámadja őket egy ragadozó falka. Míg az állatvilágban a leglassabb, legbetegebb, legkésőbb reagáló vérzik el és a többiek megmenekülnek, itt sokan elvéreznek, ennyiben más a piac, itt a többség veszít. A hullámok hol kiszámíthatóan, hol kiszámíthatatlanul jönnek, de ez a mozgás nem tetszik, mert ez nem egy kisebb korrekcióra utal, a piac megváltozott, erre pedig nagyon oda kell figyelni a kereskedésben.

Az SP további emelkedése esetében a következő szintre kell figyelni, mert elakadhat az emelkedés és újabb pánikszerű eladási hullám sem kellene, hogy meglepetést okozzon. Sokan vásároltak, a hírportálok szerint vételi pánik, megijedtek, hogy lemaradnak a jó beszállóról, a shortosok meg hirtelen irányt váltottak, a piac pedig arra fog mozogni, ahol a többségnek jobban fáj. Vajon a rekord short állomány leépült már, esetleg átfordult vagy csak a nagyok hagytak egy kis csalimorzsát a kicsiknek, akik most jól bevásárolnak.

Érdekes az AMD részvény értékének változása, kevésbé tudom Elliott-i oldalról értelmezni így (ezen a tf-n logaritmukus skálát kell használni, ott már más látszik), de az összes nagy esés előtt magasan volt, majd érzékeny eséssel jelezte a válságot, de csak 3 összehasonlító adatunk van, ami nekem kevés a statisztikai valószínűséghez, érdekességnek ugyanakkor jó.

USD/HUF

Az év hatalmas volatilitással indult a dollár piacán, sok a kérdőjel. Ennek ellenére még engem is meglep, hogy a várakozást eddig hozta a kereszt.

USD/HUF napos chart:

USD/HUF napos chart (dec. 28.):

Egyelőre tartom, hogy minden piacon megerősítésre van szükség, mert az év első napjának mozgása erőteljes és számomra egy kicsit meglepő volt (nyilván eurusd a fő meglepetés). Bár az elképzeléseket nem törte, de ilyen erővel szemben nem szívesen vitatkozok.

USD/JPY - érdekesség

Érdekesség, kirakom, hogy megmaradjon.

USA- esti elképzelés

Bux

A Bux esetében nagyobb tf-n több egymással szembemenő mozgást is el tudok képzelni, amíg nem szűkül le egy picit, addig eltekintek az elemzéstől. (A Dax-hoz és az SP-hez képest is több alternatíva van, mely részben, legalábbis arra vezetem vissza, amikor a kormány felszámolta a magánnyugdíjpénztárakat és ezzel egyszeri hirtelen hatást gyakorolt a tőkepiacra).

Naposon nagy eséllyel azt gondolom, hogy a jelölt célzónát eléri a piac, utána az elérés módjából lehet majd verziók között választani. Az elérés két lehetséges módját jelöltem. 

Bux napos chart:

EUR/USD - 2. rész

A heti chartra rajzoltam az idei évre várt legesélyesebb verziót (a jelenlegi kép alapján ezt tartom a legvalószínűbbnek). A következő hetekben egy dollár gyengülés, ami 1,18 környékére viheti az árfolyamot. Ez a célára ennek a verziónak a konzervatív megközelítése, ha elindul a felfelé mozgás és a belső szerkezetekből lehet majd számolni, akkor sokkal jobb közelítés adható, mint az "arany" színnel rajzolt célzóna. Amennyiben valamilyen oknál fogva a piac sokkal intenzívebb emelkedésbe megy át (technikai oldalról - exp flat elképzelés miatt - egyelőre nem tekintem elsődlegesnek, ráadásul fundamentális oldalról - swap költség, kamatkülönbözet - sem ideális), akkor az ideális zóna a narancssárga téglalap területe lehet.

EUR/USD hetes chart:

Minden héten új információt tartalmazó gyertya érkezik. Jelenleg long setupok látszanak a charton, de céláraik közel sem a jelzett zónába mutatnak, továbbá minden setupnak van egy megbízhatatlansági faktora, ami arra utal, hogy nem minden esetben következik be a belőlük az elvárt mozgás. Elliott egy térképet ad a kereskedő kezébe, megmutatja merre mehet az árfolyam és esetleg azt is, hogy merre van a legnagyobb forgalomra esély, de a kereskedéshez szükség van megfelelően tesztelt setupokra és igen komoly szabályrendszerre, money management szemléletre, mert a tőzsde veszélyes üzem! 

EUR/USD - 1. rész

Az EUR/USD várható mozgásával kapcsolatban hasonló dolgokat tudok elmondani, mint a forint dollár esetében, ami nyilván nem véletlen, hiszem a forint euro már meglehetősen régóta egy szélesebb sávban mozog, kilengések, nagyobb mozgások nincsenek a keresztben. 

Havi szinten több ellenállás előtt a piac, felértünk az eső csatorna tetejéhez, miközben az árgrafikonon is ellenállás előtt a piac, a felfelé mozgás nagyjából 5 hullámban következett be, azaz lassan kész lehet egy impulse, ami után korrekció bekövetkezése a minimális elvárás. 

EUR/USD havi chart:

A fenti sorok a tavaly év eleji nagyképes elemzésből származnak. 2018-ra dollár erősödést vártam, szemben több fundamentalista elemzéssel. Az idei év előrejelzés szempontjából ennél nehezebb. A legjobb elgondolás szerint a korrekció (vagy trendforduló és impulse) első hulláma véget érhetett és a 2019-es év első negyedévében (heteiben) dollár gyengülés jöhet.

EUR/USD havi chart:

Az átmeneti - és akár igen nehézkes - dollárgyengülés után további dollárerősödésre adom a nagyobb esélyt, ami a felfelé kör függvényében, akár 1,07-1,09-es zónába is leviheti az árfolyamot ebben az évben, vagy az év második felében már láthatóan elindul erre a célárra. 

Nem vetettem még el azt az alternatív verziót, ami a paritást (illetve kicsit alá) céloz. Ez utóbbi elgondolásra nincs megerősítés, addig pedig ugyanolyan képzelet szülte lehetséges kimenetel, mint egy nagyon komoly, 1,3- 1,4 fölé futó dollárgyengülés víziója.

GBP/USD - nagy kép - elmarad a Brexit?

Az elmúlt pár hétben többször utaltam arra, hogy a chart alapján el tudom képzelni, hogy valamilyen oknál fogva elmarad a Brexit. Nem szoktam fundamentalista okokkal foglalkozni, de a chartra rátekintve esélyét látom egy nagyobb font erősödésnek, mely már olyan szintű, amihez komolyabb fundamentalista eseménynek is járnia kell. Jelen pillanatban csak arra tudok gondolni, hogy valami miatt a Brexit nem valósul meg.

A Brexit szavazás napján készült chart egy fej-váll alakzatra utalt, mely akár el is érhette a célárát, vagy még egy újabb low-val fogja megtenni.

A korábbi chartok:

Elképzelés szerint a lefelé mozgás is korrekciósnak látszik, ez alapján elképzelhető egy nagy A-B-C szerkezet, melyből egy 5 hullámos emelkedés indulhat meg 2,0-2,5 közé.

A negyedéves charton úgy látszik, hogy egy száz éves eső csatornát tört meg a piac.

A fenti sorok mindaddig a fikció kategóriájába tartoznak, amíg komoly piaci megerősítés nem érkezik az elképzelés mellett.

ASX200

Esélyes, hogy lement egy impulzus, melynek végén egy diagonál futhatott. A felfelé kör minimum elvárása a charton jelölve. (B verzióban lesz még egy hullám lefelé).

CAC 40

A francia index előtt is további esés állhat, ideális min. célzónát jelöltem a charton.

CAC 40 havi chart:

FTSE 100

A spike már a célár zóna tetején, elégséges feltétel teljesült az első zónához, ugyanakkor azt gyanítom, hogy vissza fog tekinteni, sőt jó eséllyel bele is megy a zónába.

FTSE 100 hetes chart:

DAX

A Daxról a nyár elején felrakott elgondolás (nagy kép) még állja a helyét. Az akkori rövid elemzés:

A kérdés az utolsó szakaszon van. Elkészült-e a 3. hullám vagy sem és még egy kisebb kör kell a piacnak. Ha elkészült, akkor egy méretesebb esés jöhet, a jelölt 2. korrekció párja. Nem ma, nem holnap, ez havi chart! Sok gyertya elfér a célárig!

DAX havi chart:

Ami eldőlt, hogy a piacnak nem kell újabb high, esik. a minimálisan elvárt célzóna is stimmelhet. Berajzoltam az új chartba:

...és meg is lennénk, DE van egy aggasztó konfiguráció a képen, mely sokkal bearisebb, mint elsőre gondolnák.  Mi van, ha a nagy 1-2-essel jelölt szakasz nem az, aminek elsőre gondoltam, mi van, ha az egy runningflat 4. hullám korrekció, a várakozásnak megfelelő trendvégi bullish slinghsottal? 

Ebben az esetben a teljes felfelé menő szerkezet készen van és a korrekció, mely elindult lefelé, sokkal mélyebbre fog menni, mint ahogy azt sokan várják. Tanult Elliottos kereskedők rögtön nézik a chartot és mondják, hogy ebből bizony 4.000 alatti árfolyam is kinézhet! Valahogy így:

Jelenleg elképzelés, megerősítés kell, de egyre erősebb a gyanúm, hogy komoly gondok jönnek. Ehhez talán érdemes elolvasni ezt a bejegyzést is:Valsag-1-resz.

Összefoglalva: Nem fogok válságot kiabálni, de nagyon nem lepne meg, ha az jönne, de nem kicsi, hanem valóban nagyon nagy.